“私募魔女”高调唱多！股票私募仓位连续4周超80%，反弹行情来了？(3)

消费方面，国务院办公厅转发国家发展改革委《关于恢复和扩大消费措施》的通知。针对稳定大宗消费、扩大服务消费、促进农村消费、拓展新型消费、完善消费设施、优化消费环境，发改委提出了二十条措施。
优美利投资总经理贺金龙认为，当前“政策底”已至。他接受《华夏时报》记者采访时表示，在7月24日政治局会议的预期，以及近期关于地产、消费等政策消息的刺激下，券商、保险、地产等板块反弹，同时带动指数及其他行业迎来底部反弹，一系列稳增长和经济慢复苏的策略落地提振市场风险偏好，“政策底”或已确认。
根据历史数据，“政策底”和“市场底”往往并不同期发生。贺金龙指出，“政策底”带来的风险偏好提升后续还需要经济数据的确认，而逆周期政策的密集出台有助于维持市场筑底回暖，将对地产、消费、金融等顺周期板块，以及数字经济等政策相关板块带来刺激，同时为股市基本面支撑提供良性循环。A股从反弹的指数行情维持结构性行情，接力表现，中长期底部逐级抬升的趋势上机会大于风险。
源乐晟资产管理同样对市场保持乐观态度。源乐晟资产管理在官方公众号中指出：“随着7月24日政治局会议的召开，我们倾向于认为‘政策底’已见，无论‘市场底’是否已见或即将出现，我们相信市场最悲观的阶段已经过去了。”“大的政策方向确定后，接下来必然会有各种具体的落地政策逐步出台，部分敏感领域微观层面的数据会率先有所表现，再加上市场的估值并不高，所以边际上的任何改善都将大概率转化为市场的逐步好转。同时当市场逐渐有了赚钱效应以后，只有跷跷板效应的存量市场也会有机会向增量市场转化，我们对未来的市场报以积极的态度。”
展望后市，贺金龙认为，A股在当前政策支撑下，以及市场流动性的货币政策保障下，大概率表现结构性轮动抬升态势。上游资源相关以及顺周期相关且估值较低位板块，同时具备基本面确定和景气面的企业值得重点关注。沪深300前三大权重行业食品饮料、电力设备和金融领域等紧随周期的行业估值待迎来修复。
对于八月行情，私募管理人甚是看好。8月，排排网·中国对冲基金经理A股信心指数为124.77，相较2023年7月上涨4.76%。8月A股市场趋势预期信心指标值为128.63，比上月上涨3.85%。在对8月份的预期上，私募管理人持乐观和中性态度居多。从趋势预期信心指标来看，有6.4%的基金经理持极度乐观态度，比上月上涨5.5%%；49%的基金经理持乐观态度，比上月上涨2.2%；41%的基金经理持中性观点，比上月下降6.8%；3.6%的基金经理持悲观态度，比上月下降0.8%；无基金经理持极度悲观态度。